يوم الاثنين، واصل زوج اليورو/الدولار الأمريكي حركته الصعودية، وهو ما لم يتوقعه المتداولون. استقر الزوج فوق منطقة المقاومة 1.0336–1.0346 ووصل إلى منطقة المقاومة 1.0405–1.0420. إن حدوث انعكاس من هذه المنطقة سيفضل الدولار الأمريكي واستئناف الاتجاه الهابط نحو مستوى 127.2% عند 1.0255، حيث لا يزال الاتجاه الهبوطي قائمًا.

تظل هيكلية الموجة واضحة. الموجة الهابطة الأخيرة كسرت القاع السابق، بينما لم تتمكن الموجة الصاعدة الجديدة من تجاوز القمة السابقة. هذا يؤكد استمرار الاتجاه الهبوطي، دون وجود علامات على اكتماله. للإشارة إلى انعكاس، يحتاج اليورو إلى ارتفاع واثق فوق مستوى 1.0460 والإغلاق فوقه.

يوم الاثنين، دعمت عوامل غير متوقعة الثيران. بينما لم تحظ مؤشرات مديري المشتريات النهائية لشهر ديسمبر باهتمام كبير من السوق، كان لتقرير التضخم الألماني تأثير كبير. ارتفع مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) إلى 2.6% في ديسمبر، مرتفعًا من 2.2% في نوفمبر ومتجاوزًا التوقعات البالغة 2.4%. كما ارتفع المؤشر المنسق لأسعار المستهلكين (HICP) إلى 2.9%، متجاوزًا التوقعات البالغة 2.6%.

في وقت لاحق اليوم، من المقرر صدور تقارير التضخم من منطقة اليورو، وقد يتوقع السوق أرقام CPI أعلى من المتوقع، ربما فوق التوقعات البالغة 2.4%. إذا ارتفع التضخم بشكل أقوى من المتوقع، فقد يدعم ذلك اليورو. زيادة متزامنة في التضخم الأساسي ستعزز الحالة الصعودية، حيث قد تدفع البنك المركزي الأوروبي إلى وقف سياساته التيسيرية النقدية في أوائل عام 2025. بينما لست متأكدًا من أن نمو اليورو سيستمر اليوم، إلا أنه يظل احتمالًا. السؤال الحاسم هو ما إذا كانت هذه الحركة ستعطل الاتجاه الهبوطي.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، ارتد الزوج من مستوى التصحيح 161.8% عند 1.0225 وبدأ في الارتفاع نحو مستوى 1.0436، متماشياً مع منطقة المقاومة على الرسم البياني الساعي. يعكس القناة الاتجاهية الهابطة الشعور الحالي في السوق، ومن غير المحتمل حدوث نمو كبير لليورو دون التماسك فوق هذه القناة. يبدو أن العودة إلى مستوى 1.0225 أكثر احتمالاً. يشير مؤشر RSI إلى احتمال وجود تباعد هبوطي.

تقرير التزامات المتداولين (COT)

خلال الأسبوع الماضي من التقارير، أضاف المضاربون 6,800 مركز شراء و9,412 مركز بيع. لا يزال الشعور "غير التجاري" هابطًا، مما يشير إلى مزيد من الانخفاضات للزوج. يبلغ إجمالي عدد مراكز الشراء الآن 159,000 مقارنة بـ 228,000 مركز بيع.

لخمسة عشر أسبوعًا متتاليًا، قام اللاعبون الرئيسيون بتقليص حيازاتهم من اليورو. هذا الاتجاه المستمر يبرز الشعور الهبوطي السائد. في بعض الأحيان، يسيطر الثيران خلال أسابيع معينة، لكن هذه استثناءات وليست القاعدة. تم بالفعل أخذ التخفيف المتوقع في السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي في الاعتبار في السوق، مما يترك أسبابًا محدودة لبيع الدولار بشكل أكبر. بينما يمكن أن تظهر عوامل جديدة، يظل ارتفاع الدولار أكثر احتمالًا. يشير التحليل الفني طويل الأجل أيضًا إلى استمرار الاتجاه الهبوطي لزوج اليورو/الدولار الأمريكي.

التقويم الاقتصادي للولايات المتحدة ومنطقة اليورو:

• منطقة اليورو: مؤشر أسعار المستهلكين (10:00 بالتوقيت العالمي)
• منطقة اليورو: معدل البطالة (10:00 بالتوقيت العالمي)
• الولايات المتحدة: مؤشر مديري المشتريات للخدمات ISM (15:00 بالتوقيت العالمي)
• الولايات المتحدة: فرص العمل JOLTS (15:00 بالتوقيت العالمي)

يتضمن التقويم الاقتصادي لليوم أربعة أحداث هامة، لكل منها القدرة على التأثير بقوة على شعور السوق.

التوقعات وتوصيات التداول لزوج اليورو/الدولار الأمريكي

تظهر فرص البيع إذا انعكس الزوج على الرسم البياني الساعي من منطقة 1.0405–1.0420، مستهدفًا 1.0346–1.0336 و1.0255. كان الشراء ممكنًا بعد الارتداد من 1.0255، مستهدفًا منطقة 1.0336–1.0346. تم الوصول إلى هذا الهدف، بالإضافة إلى الهدف اللاحق 1.0405–1.0420. في الوقت الحالي، لا أعتبر فرص شراء جديدة.

تم رسم مستويات فيبوناتشي بين 1.0336–1.0630 على الرسم البياني الساعي و1.0603–1.1214 على الرسم البياني لأربع ساعات.